股权问题,不是管理问题,而是治理问题。君不见,有些管理非常优秀的企业,因为股权架构设计不当,股东之间发生“战争”而没落。企业所有利益相关者的关系如何合理安排,核心员工如何实现股权激励,这是企业长远的生存之道,也是企业做大做强,对接资本市场的基本功。
本课程老师是极少数具有深厚财务、金融基础的又兼具极强逻辑思维的股权架构设计与股权激励多年企业顾问。市面上绝大多数的股权讲授还是“云里雾里”,缺乏逻辑性、严密性,也与财务、金融、税务脱节。如何“大道至简”,小学生都听得懂,容易操作?如何把股权架构设计和股权激励与财务报表、公司估值、税务安排、绩效考核融成一体,完美搭配?本课程对这些问题有独特的思路!
第 一 讲:股权顶层设计
1. 有限责任公司、股份有限公司、合伙企业的差异
2. 什么阶段的企业各自适合以上三种类型?
3. 控股股东持有有限公司51%真能控制吗?什么样比例才能*控股?作为小股东,理想持股比例*是多少?
4. 持股比例对应的会计成本法、权益法及合并报表对企业的利润影响
5. 三类企业的各自税务成本
6. 股权杠杠:大股东以少量资本控制千亿资产的金字塔架构
第二讲:不同类型持股分析
一、自然人直接持股利弊分析
1. 股权控制性、税负、股权杠杠
2. 适合的企业类型
二、自然人通过控股公司间接持股
1. 资金池、税负、以小博大
2. 债券融资、人事安排、孵化新业务
3. 适合的企业类型
案例分析:红星美凯龙的股权架构分析
三、自然人通过合伙企业间接持股
1. 有限合伙人、执行事务合伙人
2. 风险隔离、分股不分权、税负的不确定、认受性
3. 适合的企业类型
第三讲:混合股权(案例分析)
1. 创始人的家族、公司元老及高管的股权安排
2. 如何分股不分权
3. 创始人的部分股权套现的安排
4. 同等股权利益冲突的安排
5. 税务安排
案例分析1:华谊兄弟新业务板块剥离并体内控股的利弊分析
案例分析2:顺丰控股电子商务板块剥离并体外控股的利弊分析、股权转让安排
1)创新型公司剥离时机选择
2)领投、跟投及劣后机制
3)A、B股安排
第四讲:拟上市公司架构重组全过程(案例分析)
1. 公司创立、引入创业伙伴
2. 部分创业伙伴提前退出
3. 员工持股平台设计
4. 合伙企业的无限责任如何隔离、员工如何行权
5. 供应商、经销商等上下游利益相关者的股权激励
6. 私募基金、风险投资的进入
7. 成立复制型子公司及高管跟投模式的开启
8. 利用税收洼地
9. 新业务板块的控股问题
10. 创新型公司由体外控股转体内控股及管理层的股权安排
11. 子公司管理层的股权转核心公司的股份
12. IPO成功
13. 股权转让涉及的估值、税负
第五讲:股权激励与绩效考评体系——海氏评估体系
1. 专业知识和技能维度
2. 管理技巧维度
3. 沟通协调能力维度
4. 问题解决能力维度:思维环境与思维难度
5. 职位承担责任维度:行动自由度、责任与影响力
6. 在职分红激励法、超额利润激励法
老师介绍
The teacher introduced中国政法大学法学学士,中国人民大学劳动人事学院经济学硕士,曾任知名上市集团公司北斗星通副总裁9年,经历了企业从200人到3000人的发展历程;先后分管人力资源、股权激励体系设计与实施、子公司管控、投后管理、集团运营...
预约讲师李宁老师拥有16年股权激励、股权设计和公司治理领域的管理实践经验,曾任百度商学院执行院长,中搜网络副总裁,法国斯伦贝谢中国区高管,中智集团培训中心常务副总裁,曾带领和帮助上市公司中搜网络、中顺洁柔、云中鹤等公司策划实施股权激励、股权设计与公司治理...
预约讲师法学博士,经济学博士后,资深律师。股权激励“三步法”理论创始人。曾辅导过多家企业企业成功上市、并购重组及实施股权激励项目,拥有10余年律师执业经验,业务专长包括:投资和融资、股权激励、股权结构设计及公司治理、公司法律事务...
预约讲师从事律师执业近20年,致力于让更多的企业家学会驾驭股权工具,优化公司治理,使企业更快速、更安全的向前发展。他根据自身的经验总结出一套股权和公司法律风险防范的治理实战经验,结合税务筹划思路调整股权模式,为多家企业制定和调整股权激励机制...
预约讲师《如何做好股权激励》
7月05日 北京(线上同步)《股权激励与合伙制落地咨询方案班》
8月25-27日 杭州(线上同步)《向华为学习:基于价值增量的TUP动态股权激励》
9月22日 成都(线上同步)《股权激励设计实战训练营》
10月28-29日 深圳(线上同步)Copyright © 2006-2018 kaoshi.china.com